民生宏(hóng)观 · 周君芝(zhī)团(tuán)队

　　导读

　　广交会是中国“第一展"，疫后线下广交(jiāo)终于在4月中旬(xún)重(zhòng)启。我们赶赴133届广交会，把握人流交织背(bèi)后的(de)中国出口(kǒu)暗线。

　　要点(diǎn)

　　4月中国进出口商品交易会（即广(guǎng)交会）疫后重启线下(xià)开展，我们随即赶(gǎn)赴广交会开展专项调(diào)研(yán)，用另一个(gè)视(shì)角观察(chá)中国出口企业现(xiàn)状，并捕(bǔ)捉一些能够反映中国出口长期(qī)趋势的(de)线索(suǒ)。

　　通过广交会观(guān)察中国企业出(chū)口状况，有两大(dà)天然优(yōu)势。

　　广(guǎng)交会规模最大、商品种类最全、参会(huì)采(cǎi)购商数(shù)量多且国别广，被誉为“中国第一(yī)展”。

　　以本届广交会为例，展会面积(jī)达到150万平方(fāng)米(mǐ)，时间跨度(dù)从4月15日至5月(yuè)5日(rì)，按照3期分(fēn)别举办，涉及16个大类(lèi)品种，基本覆盖主要商品。

　　广交会参展企业所涉及(jí)的(de)规模(mó)大小和所(suǒ)属(shǔ)地域非(fēi)常广泛，包(bāo)括(kuò)大量(liàng)中(zhōng)小外贸企(qǐ)业，也(yě)包括行业(yè)龙(lóng)头(tóu)企(qǐ)业。广(guǎng)交会能(néng)够提供(gōng)充足样本，便于我们观察中国外(wài)贸(mào)出口企业群像，这(zhè)是(shì)广交会反馈中(zhōng)国出口信息的第(dì)一(yī)大优势。

　　对外贸(mào)企(qǐ)业(yè)而言，外贸展会是重要的拓客渠道。新增客源的数量(liàng)和质量，影响外贸企业长(zhǎng)期新增订单。广交会参会客户及参展氛(fēn)围(wéi)，能(néng)够(gòu)为我们(men)把握更(gèng)长趋势的外(wài)贸(mào)大环境和(hé)出口大趋势提(tí)供线索(suǒ)。这是(shì)广交(jiāo)会(huì)反(fǎn)馈(kuì)中国出口信息的第二大(dà)优势。

　　本次广交会(huì)调研(yán)，我们得到当下中国出口(kǒu)企业(yè)群(qún)像五点特征，或预示中国(guó)出口趋势。

　　趋势一，客流总体(tǐ)旺(wàng)盛，然更多来(lái)自境内采(cǎi)购商(shāng)，欧美采购商流量(liàng)明显低(dī)于往年。

　　本次(cì)广交会客流量(liàng)相对旺盛，相(xiāng)较以往，今(jīn)年境(jìng)内采购商明(míng)显增多。境内和境外(wài)客流比重达到3:1。往(wǎng)年国(guó)内外(wài)客户充(chōng)分交流时，境内和(hé)境外采(cǎi)购商比例(lì)达到1:1。

　　本次参(cān)展外商以东盟、日韩(hán)、非(fēi)洲为主，还包含部分中东(dōng)和俄罗(luó)斯客(kè)户(hù)群体。欧(ōu)美客户(hù)数量(liàng)明显下降(jiàng)，意味着高效益客户不(bù)足，毕竟欧(ōu)美客户(hù)属于高效益(yì)客户(hù)。

　　趋势(shì)二，“一带(dài)一路”沿线国家（东南(nán)亚、俄罗斯和(hé)中东）构成中国出口新动能(néng)。

　　与我们之前(qián)长三角出口调研(yán)信息一致，本(běn)次广交会调研反馈，一带一路国家订单增幅较大(dà)。其(qí)中东(dōng)南(nán)亚订单饱满，俄罗斯和中(zhōng)东(dōng)因订单总量(liàng)尚小(xiǎo)。

　　针对俄罗(luó)斯和中东国家订单，中国不(bù)同类型出口企业感受存异(yì)。部分企业(yè)表示今年对(duì)俄(é)快速增长，增(zēng)速甚至超过30％；部分(fēn)企(qǐ)业则表示今年(nián)对(duì)俄出口并(bìng)未发(fā)生太大(dà)变化。

　　趋势三，相较大(dà)型和自主(zhǔ)品(pǐn)牌外贸企业，小企业和代(dài)工企业出口压力(lì)明显更大(dà)。

　　企业普遍反(fǎn)馈(kuì)今(jīn)年(nián)海外需求较过去两年明显走弱(ruò)，不同(tóng)规模(mó)和类型企业反馈，它们具(jù)体面临的(de)出口压力存在(zài)明显(xiǎn)差(chà)异(yì)。

　　小型企业普遍反馈今年订单明显下(xià)滑，中大型企业反馈今(jīn)年订单虽有下滑，下滑(huá)程度较轻，甚至部分大中型企业(yè)订单略有增长。

　　相较单(dān)纯的(de)代加工企业，具备(bèi)自主品牌的(de)出口企业(yè)订单情况相对(duì)较好，出口压力较轻。

　　趋势(shì)四，2023年(nián)中国出口(kǒu)企业仍面临一定(dìng)贸易摩擦压力。

　　本次调(diào)研(yán)反馈，中国外贸企业面临较为普遍的贸易(yì)摩擦(cā)。不仅(jǐn)传统的欧美发达国家对中国外贸企业保有持续的贸易(yì)摩擦，甚至发(fā)展中经济体与中国(guó)之间的贸易摩擦也(yě)在加剧。

　　例如(rú)中国(guó)对非(fēi)洲地(dì)区出(chū)口的(de)贸易摩擦(cā)正在加剧，主要(yào)方式(shì)为(wèi)加征关税，目的在于(yú)保护本地制造业(yè)发展；

　　又例(lì)如，东非共同体对外(wài)关(guān)税(shuì)税率分三档，终端消费品25％、中(zhōng)间产品10％、原材料和资(zī)本货物(wù)0％。设(shè)置(zhì)关税的初衷是为保护本地(dì)制造业免(miǎn)受廉价进(jìn)口(kǒu)竞争。

　　趋(qū)势五，中国(guó)出口企业产业转(zhuǎn)移范围正在扩大，转(zhuǎn)移进程正在加速。

　　调研企业(yè)普遍反馈，受关(guān)税税(shuì)率和劳(láo)动力成(chéng)本因素(sù)影响(xiǎng)，当前中国企业已经开(kāi)始(shǐ)产业转移。疫情之后产业转移(yí)浪潮加速，头部大型企(qǐ)业是这一轮产业转移浪潮中(zhōng)的主体。

　　目(mù)录(lù)

　　正文

　　引言

　　3月中旬，我们开展(zhǎn)杭州(zhōu)外贸专项调研(yán)，随后发布《中(zhōng)国出口(kǒu)的(de)优势与忧虑(lǜ)》和《中国产业转移的三点现实》两篇(piān)专题报告，提(tí)示中国出口两点超预期表(biǎo)现：

　　一是今年一(yī)季度中国(guó)出口订单和金额或将大增(zēng)，主因去年底订单转移至年初；

　　二是疫情之后中国出口(kǒu)企业迎来(lái)产(chǎn)业转移(yí)浪潮，并影响中国出(chū)口产(chǎn)品结构。

　　4月中(zhōng)国进出口商品交易会（即广交会）疫后重(zhòng)启线下(xià)开展，我们前往广州进行专项调研，从另一个(gè)角(jiǎo)度观察中国当下出口现状以及中国出(chū)口企(qǐ)业(yè)面临的长期(qī)趋势。

　　一、外贸展会能够反映出口的(de)大环境和大趋(qū)势

　　对外(wài)贸企(qǐ)业(yè)而言(yán)，外贸展会是一个重(zhòng)要的拓客渠道，能够(gòu)集中高效拓展新客户群(qún)体。新(xīn)增客源的(de)数量和质量，影响外贸企业长期新(xīn)增(zēng)订单规(guī)模。

　　值(zhí)得注(zhù)意(yì)的是，外贸展会新拓客户并不意味着当期(qī)订(dìng)单暴增。短期(qī)之内(nèi)海关总署统计的出口订(dìng)单主要与之(zhī)前客户签订(dìng)的老订单相关。外贸(mào)展会反映(yìng)的是更长期的外贸大环境和出口(kǒu)大趋势。

　　二、广交(jiāo)会为中国(guó)最大(dà)外(wài)贸展会，可观察样(yàng)本充足

　　广交会(huì)作为中(zhōng)国最(zuì)大的(de)进(jìn)出口(kǒu)商品展会，已经举(jǔ)办133届，为中国历史最长的外贸展会，被誉为“中国第一展”。

　　广交(jiāo)会的会展规模最大、商品种(zhǒng)类最(zuì)全、企(qǐ)业类型最(zuì)多、参(cān)会采购商(shāng)数量最多、国别最广，能够为(wèi)我(wǒ)们观察(chá)中国外(wài)贸(mào)出(chū)口现状和趋势(shì)提供充足样本。

　　133届广(guǎng)交会的(de)展(zhǎn)会面积达到150万(wàn)平方米，时间跨度从(cóng)4月15日至(zhì)5月5日，按照(zhào)3期分别举办，每期涉及商品种类包括(kuò)：

　　第一期：电子及家电、照明、车辆及配件、机械、五金工具、建(jiàn)材(cái)、化工产(chǎn)品、能源；

　　第二期(qī)：日用消费(fèi)品、礼品、家(jiā)居装(zhuāng)饰品(pǐn)；

　　第三期：纺织服装(zhuāng)、鞋(xié)、办(bàn)公箱(xiāng)包及休闲用(yòng)品(pǐn)、医(yī)药及(jí)医(yī)疗保健、食品。

　　133届(jiè)广交会(huì)第1、2期累计参展企业(yè)数量达到2.5万(wàn)家，参展数量较多。

　　三、今(jīn)年(nián)广交(jiāo)会(huì)反映当前外贸(mào)环境五(wǔ)点特征(zhēng)

　　第一，客流旺盛(shèng)，更多来自境内采购商，欧(ōu)美采购商流(liú)量明显低(dī)于往年。

　　结合现场(chǎng)调研企业(yè)反馈，本次广(guǎng)交会客流量相当(dāng)旺盛，但相(xiāng)较往期展(zhǎn)会，本次广交会开放境内采购(gòu)商名(míng)额(é)，客流结构上境内采购商(shāng)与境外采紫菜是不是海鲜购(gòu)商占(zhàn)比为3 ：1。换言之，本次展会(huì)更多人流来(lái)自于境内采购商，往(wǎng)年(nián)内外交流比较(jiào)充(chōng)分时，境内和境外采购商比(bǐ)例达到1:1。

　　本次(cì)外商结构中，欧(ōu)美客户数量明显不(bù)足，本次境外采购商(shāng)主要为东(dōng)盟、日(rì)韩、中东、俄罗斯和非洲等客户群(qún)体。

　　对中国(guó)外(wài)贸企业而言，欧(ōu)美(měi)客户属于高效益客户，欧(ōu)美(měi)采购商数量(liàng)下(xià)降，意味着本次广交会反馈出来的信息(xī)是当下(xià)高效(xiào)益客户占比有所(suǒ)下(xià)降。

　　根(gēn)据部分企业(yè)反馈，本次(cì)欧(ōu)美(měi)客户数量偏(piān)少，可能和过去3年欧美(měi)跨(kuà)境电(diàn)商发展迅速有关，部(bù)分(fēn)采购商已经不(bù)直接前(qián)往线下展会(huì)。

　　第(dì)二(èr)，“一带一路”沿(yán)线(xiàn)国家构成出口(kǒu)新(xīn)动能。

　　与近(jìn)期出口数据(jù)相(xiāng)匹配，调(diào)研企业(yè)反馈“一带一(yī)路”国家(jiā)的(de)订单(dān)增幅较(jiào)为明(míng)显。除东南亚外，俄(é)罗斯和中东(dōng)整体的采购规(guī)模相对偏小。

　　因(yīn)此(cǐ)，针对俄(é)罗斯和中东客户订单，不同企业之间感受存在明显(xiǎn)差异。部(bù)分企业表示今(jīn)年对(duì)俄增长超过30％，部分企业则表示对俄出口并未增长。

　　和前(q紫菜是不是海鲜ián)次调研结果(guǒ)相近(jìn)，企业(yè)普遍(biàn)反馈(kuì)欧(ōu)美(měi)出(chū)口动能最(zuì)为疲弱，日韩需求相对平(píng)稳。

　　第(dì)三，相较(jiào)大型(xíng)和自(zì)主品牌外(wài)贸企业，小企(qǐ)业和代(dài)工企业出口压力明显更大(dà)。

　　企(qǐ)业普遍反馈目前海外(wài)需求较过去2年有明显走弱，不同规(guī)模和类型的企业所面临(lín)的(de)出口(kǒu)压力存在明显(xiǎn)差(chà)异(yì)。

　　小(xiǎo)型(xíng)企业(yè)普遍反馈今年(nián)订单下滑明(míng)显，而中大型企(qǐ)业则(zé)反馈今年(nián)订(dìng)单虽有下(xià)滑，但程度相对较(jiào)轻，甚至部分企(qǐ)业(yè)存在(zài)订单略增的情况(kuàng)。

　　此(cǐ)外，相较于单(dān)纯的(de)代加(jiā)工企业，具备(bèi)自(zì)主品牌的(de)外(wài)贸企业反馈今年(nián)订单情况相(xiāng)对较好，出(chū)口压力较轻。

　　第(dì)四，2023年中国出口企业(yè)仍(réng)面(miàn)临一定贸易摩擦压力。

　　本次广交会参展企业反馈(kuì)，中国外贸企业正面(miàn)临较(jiào)为广泛的贸易摩擦。中国(guó)和(hé)欧美发达国家之间存在贸(mào)易摩(mó)擦，除此(cǐ)之外(wài)，中国企业同样面临其他地区贸(mào)易(yì)摩擦增大，例如中国对(duì)非(fēi)洲地区(qū)出口(kǒu)的(de)贸易摩擦正在加剧，主要方式为加征(zhēng)关税，目的在于保护本(běn)地制造(zào)业发展。

　　2022年(nián)7月(yuè)东非共同体正式(shì)实行第四档(dàng)35％的共同对外关税(shuì)的(de)决定，计划纳入的商品包括：乳制品、肉产品、谷物、食用油、饮料和酒类(lèi)、食糖及糖(táng)果、水果、坚果、咖(kā)啡、茶(chá)叶、鲜花(huā)、调味(wèi)品(pǐn)、家具、皮革品、棉纺织品、服(fú)装、钢铁产品和(hé)陶瓷产(chǎn)品等。

　　原先(xiān)东(dōng)非共体共同对外关税税率分三档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货物0％。初衷是保护本地制造业免受(shòu)廉价进口竞争。

　　第五(wǔ)，中国出口企业产业转移范围正在扩大，转(zhuǎn)移(yí)进程正(zhèng)在(zài)加速。

　　调研企业普遍反馈，受关税税(shuì)率和劳动(dòng)力成本因(yīn)素影响，当前中国企业存(cún)在产业转移。疫情之后产业转移浪(làng)潮加速(sù)，头部大型企业(yè)是产(chǎn)业转移(yí)的主要主体。

　　企业反馈(kuì)产业转移主要(yào)流向东南亚，目前也开始流向非洲等地(dì)。产业(yè)转移至当地，生产得到的产(chǎn)成品也主要是为销售于当地。

　　此(cǐ)外(wài)，产业(yè)转移对中国出口份额影(yǐng)响(xiǎng)上，企(qǐ)业(yè)反(fǎn)馈和(hé)宏观(guān)数据表现有(yǒu)所差(chà)异。其中，出口份额数(shù)据显示，中(zhōng)国出口劳(láo)动(dòng)密(mì)集型产品的订单近年来(lái)呈现持续下降；但大部分调研企业(yè)认为转移产(chǎn)能尚(shàng)不构成竞争威(wēi)胁，向(xiàng)东南(nán)亚转移(yí)的订单规模(mó)较小。

　　风险(xiǎn)提示

　　调研样本企业数量(liàng)与(yǔ)范(fàn)围(wéi)有限；海外经济(jì)衰退(tuì)超(chāo)预(yù)期。

　　本文来自民生证券研(yán)究(jiū)院于2023年(nián)5月8日(rì)发(fā)布的报告《民生宏观(guān)调研系列之三：广(guǎng)交会下的出口群(q紫菜是不是海鲜ún)像》

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 紫菜是不是海鲜