国内(nèi)千亿私募(mù)巨头景(jǐng)林资产在美股市场的最新持仓曝光(guāng)了！

　　景林(lín)资产的海外子公司景林(lín)资(zī)产管理香(xiāng)港公(gōng)司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向美(měi)国(guó)证交会提交了截(jié)至2023年一季度末的美股持仓(cāng)数据，其持(chí)仓(cāng)市值17.29亿美元（约合人(rén)民币120.31亿(yì)元(yuán)），较(jiào)去年底有大幅(fú)增长。

　　今年一季度(dù)，景林(lín)香港(gǎng)公司猛加仓(cāng)新东方、微软、东南亚网约车和送餐平台(tái)Grab等，新进了英伟达(dá)、谷歌、爱奇(qí)艺、好未来等；拼多多在一季度末位列景林美股第一大重(zhòng)仓股(gǔ)，持股市(shì)值远大于其他公司(sī)，但是(shì)遭到减持。

　　基金君(jūn)从渠道获(huò)悉(xī)景林资产的最新观点，其表示看好教育行业龙头(tóu)公司，同(tóng)时积极布局美股一(yī)些AI公司(sī)。

　　景林美(měi)股持仓(cāng)17.29亿美元

　　拼多多为第一大重仓股(gǔ)

　　根据美国证券交易委(wěi)员会（SEC）披露的最新13F文件，截止今年3月31日(rì)，景林香港公司（香港）公司(sī)在(zài)美股持有28只证券，合计持仓(cāng)市(shì)值达到17.29亿美(měi)元（约合人民(mín)币120.31亿元(yuán)），较(jiào)去年底的16.3亿美元大幅增加。（基金君在此(cǐ)说明一下，13F披露的是(shì)景(jǐng)林海外主(zhǔ)体的美(měi)股持仓，不包含境内主体及产(chǎn)品的(de)美(měi)股头(tóu)寸。）

　　其中，景林香港公司在美股的前十(shí)大重仓股，合计持有(yǒu)市值为13.47亿美元，大概占其(qí)美股持(chí)仓总市值的77.89％，集中度相对比较(jiào)高。

　　具体来看，其(qí)前十大(dà)重仓股分别是拼(pīn)多(duō)多、新东(dōng)方、网易(yì)、美(měi)国外卖平台Doordash、脸书母(mǔ)公司Meta、中(zhōng)通(tōng)快递、英伟达、微软(ruǎn)、BOSS直聘(pìn)、360数科，其中前6名持仓市值都超过(guò)了1亿美元(yuán)。

　　拼多多仍(réng)然(rán)是景林的第一大美股持(chí)仓标的，持(chí)有市(shì)值达到(dào)3.22亿美元，远高于(yú)其他重仓股，但是(shì)今年一季度减(jiǎn)持了133.95万(wàn)股，持(chí)股数量降至423.91万股。

　　从股价走势(shì)来看，拼多多从(cóng)去年10月末开始触底反弹，今年1月下旬一度(dù)涨(zhǎng)至106.38美元/股的位置，到3月末又跌至75.9美元/股，景林此前(qián)连续(xù)多个季度对(duì)拼多多越跌越买，如今可能(néng)是分享到了反(fǎn)弹(dàn)行(xíng)情、在一季(jì)度获利了结一部分。

　　猛加仓(cāng)教育股

　　新东方在今年(nián)一季度(dù)末跃升(shēng)为(wèi)景林香港公司(sī)的美股(gǔ)第(dì)二大持仓，持(chí)有430.07万股，较上一季度末(mò)猛加(jiā)仓368.75万股，期末持股市值达到1.66亿(yì)美元(yuán)。从股价(jià)表现来看，新(xīn)东(dōng)方今年1月从33.63美元/股一度涨至46.63美元/股的位置(zhì)，一季度整(zhěng)体区间(jiān)震荡比较(jiào)大，景(jǐng)林在积(jī)极(jí)加仓可见(jiàn)其看(kàn)好。新(xīn)东方最新报(bào)收37.77美元/股，总市值为64亿(yì)美元，

　　同时，景(jǐng)林香(xiāng)港公司还加仓了好(hǎo)未来，今(jīn)年一季度(dù)新进224.55万(wàn)股，期末(mò)持股市值达(dá)到(dào)1439.37万(wàn)美元。但好未来的股(gǔ)价今年以来走势也比较(jiào)波折，年初一(yī)度涨至(zhì)9.68美元(yuán)/股，最新报收6美元/股，最(zuì)新总市值仅(jǐn)为(wèi)39亿(yì)美(měi)元(yuán)。

　　基金君也从渠(qú)道(dào)获悉了(le)景林资产(chǎn)对教(jiào)育(yù)行业(yè)的最(zuì)新观点，其认为，从全(quán)行(xíng)业来(lái)看(kàn)，不同年龄层(céng)的(de)用户(hù)对“教育”的需求依然旺盛(shèng)，除了(le)应试(shì)，还包括(kuò)开拓(tuò)眼界、增长知识、潜力挖掘(jué)、提升综合能力等(děng)。目前行业政策环(huán)境趋(qū)于稳定，但(dàn)过(guò)程中很多公司退出离开，使得行业竞争格局趋(qū)缓(huǎn)，对于(yú)存量公(gōng)司(sī)有(yǒu)利。

　　从行业龙头(tóu)公司来看，景(jǐng)林(lín)资(zī)产(chǎn)表(biǎo)示，凭借多(duō)年积累的口碑(bēi)和公信(xìn)力，品牌(pái)的护城河依然很深。个别头部企(qǐ)业在K9学科(kē)之外的(de)教育领域业务基础扎实，原(yuán)有的留学(xué)等业务恢复(fù)增长，同时(shí)素质教育、直(zhí)播(bō)电(diàn)商业务(wù)等新业务成为新的增长驱动力。且(qiě)公司的(de)利润和现(xiàn)金流(liú)稳中(zhōng)转好，同时账上资(zī)金充足，当时的估值(zhí)下有(yǒu)足(zú)够的安全边际。在过去几个(gè)季度的(de)财报中，可以看到(dào)相(xiāng)关(guān)积(jī)极信号(hào)。另外，公司核心团(tuán)队具备(bèi)韧性，在逆境中保(bǎo)持(chí)乐观，经历过(guò)动荡后依然拥有较强的组织(zhī)凝聚力，且在持续吸引优秀的人才。

　　“会(huì)持续密切跟踪相关公(gōng)司的基本面(miàn)变化，同时也要留意估(gū)值过热、政策导向(xiàng)、社(shè)会整(zhěng)体环境变化等因(yīn)素(sù)带(dài)来的风险。”景林资产称。

　　买进多家(jiā)科技(jì)巨头(tóu)

　　值得注意(yì)的是(shì)，景林香港公司在今年一(yī)季(jì)度加(jiā)仓了多家科技(jì)巨头，包(bāo)括英伟(wěi)达(dá)、微软、谷歌等。

　　比如(rú)景林新(xīn)进英伟达32.53万股，期末持(chí)股(gǔ)市(shì)值为(wèi)9036.41万美元，位列第七大重仓股；同时加仓微软23.31万股(gǔ)，持股数量(liàng)升至28.13万股，期(qī)末持(chí)股市值(zhí)为8109.88万美(měi)元；还新(xīn)进谷(gǔ)歌51.86万股，持(chí)有市值为(wèi)5379.44万美(měi)元。

　　从股(gǔ)价走势来看，英伟达(dá)年初以(yǐ)来从140美元/股附近(jìn)一(yī)路(lù)上涨(zhǎng)，最(zuì)新收盘报283.4美元/股，实现(xiàn)了翻(fān)倍(bèi)。

　　同时，微软也从年初(chū)最低的218.8美元/股的(de)位置，涨到了最新报收308.97美元/股，尽管中(zhōng)间波动也比较大，但(dàn)总体表现(xiàn)也不错。

　　基金君从渠道获(huò)悉的观点(diǎn)，可能是景(jǐng)林布局这些科技巨头的原因。

　　景林资(zī)产非常看好AI人工智能领域，其表(biǎo)示，AI是移动互叠罗汉暗示什么意思，为什么男生喜欢叠罗汉联网之(zhī)后最重要(yào)的技术革命之一，在短期，AI的突破和应用(yòng)带来无限遐想，变革已经到来(lái)。

　　但其也认为，A股(gǔ)相关(guān)公司真正拥有(yǒu)相关(guān)核心竞争力的公司不多，且估值(zhí)已经不便宜了，蕴含了(le)一(yī)定(dìng)风险与(yǔ)不确定性(xìng)，需(xū)要(yào)谨慎筛选与(yǔ)客观评估(gū)。更倾向于在美股持有一些真(zhēn)正掌握(wò)了核心技术，且能转换成未(wèi)来收益的企业。比如AI的应(yīng)用(yòng)可以为办公软件带来(lái)实质(zhì)效率(lǜ)的(de)明显提升，从而影响未来的市场份额、营收与利润。

　　景(jǐng)林(lín)加仓阿里、特斯拉

　　减持(chí)脸(liǎn)书、贝(bèi)壳叠罗汉暗示什么意思，为什么男生喜欢叠罗汉>

　　从增(zēng)减持(chí)方面来看，在今年一季度，景林(lín)香港(gǎng)公司在(zài)美股积极加仓，新买进5家上市公司的股票(piào)，包括英伟达、谷(gǔ)歌、爱(ài)奇艺、好未来、在线旅游公司Booking。

　　同时(shí)加仓了9家(jiā)上市(shì)公司(sī)，包括(kuò)新东方(fāng)、网(wǎng)易(yì)、Doordash、中通快递、微软(ruǎn)、Grab、阿里(lǐ)巴巴等。

　　比如其增持较多的(de)是东南亚网(wǎng)约车和送餐平(píng)台Grab，增(zēng)加了697.2万股(gǔ)，总(zǒng)共持仓达到(dào)1936.12万股，期末持仓市值为5827.72万美(měi)元(yuán)；同(tóng)时加仓了美(měi)国外卖平台Doordash，叠罗汉暗示什么意思，为什么男生喜欢叠罗汉持股增(zēng)至229.08万股，持有市值为1.46亿美元(yuán)。

　　另(lìng)外，景林也增持了阿(ā)里巴巴，增加(jiā)34.04万股，期末持股升至39.73万(wàn)股，持股市值为4060.05万美元。

　　景林还(hái)增持了新能源(yuán)车龙(lóng)头特(tè)斯拉，加仓1.17万股(gǔ)，期末持(chí)股(gǔ)数量增至2.12万股，持股(gǔ)市值仅为(wèi)439.82万(wàn)美元(yuán)。

　　但(dàn)是景林(lín)在今年一季度减持了脸书、BOSS直聘、贝壳、满帮集(jí)团(tuán)等8家公司；同时(shí)清仓了金沙集团、台积电(diàn)、SPDR生物科(kē)技(jì)股指数ETF、晶科能源、京(jīng)东等多只美股(gǔ)持仓标的。

　　最后，基金君整理了景林今年一季度末的美股持仓数据，可以看(kàn)看。