民生宏观 · 周君芝团队

　　导(dǎo)读(dú)

　　广交会(huì)是(shì)中(zhōng)国(guó)“第一展"，疫后线下广交终于在4月中旬重启(qǐ)。我们赶赴133届广交会(huì)，把握人流交织背后的中(zhōng)国(guó)出口暗线。

　　要(yào)点

　　4月中国进出口商(shāng)品(pǐn)交易会(huì)（即广交会）疫后重(zhòng)启线下开(kāi)展，我(wǒ)们随即赶(gǎn)赴广交会(huì)开展专项调研(yán)，用另一个视角(jiǎo)观察(chá)中国出口企业现状，并捕捉一些(xiē)能够反映(yìng)中国出口长(zhǎng)期趋势的(de)线索。

　　通过广(guǎng)交(jiāo)会观察中国企(qǐ)业出(chū)口(kǒu)状(zhuàng)况，有两大天然优势。

　　广(guǎng)交会规模(mó)最大、商品种类(lèi)最全、参会采购商数量(liàng)多且国别广，被誉(yù)为“中国第一展”。

　　以本届广(guǎng)交会(huì)为例，展会面积达到150万(wàn)平方(fāng)米(mǐ)，时间跨度从4月(yuè)15日至5月5日，按照3期分别(bié)举办，涉及16个大(dà)类(lèi)品种，基本覆(fù)盖(gài)主要商品。

　　广交(jiāo)会参展企业所涉及的规模大小和所属(shǔ)地域非常广泛，包(bāo)括大量中小外(wài)贸(mào)企业，也(yě)包括行业(yè)龙头企业(yè)。广(guǎng)交会能够提供充足样本，便(biàn)于我们(men)观察中国外贸出口企业群像，这是广(guǎng)交会(huì)反馈中(zhōng)国出口(kǒu)信息(xī)的第(dì)一大优势。

　　对外(wài)贸企业而(ér)言，外(wài)贸展(zhǎn)会(huì)是重要的拓客渠道。新增客源的(de)数(shù)量和质量，影响(xiǎng)外(wài)贸企业长期(qī)新增订单。广交(jiāo)会参会客户及参展氛围(wéi)，能够为(wèi)我(wǒ)们把握更长趋(qū)势的(de)外贸(mào)大环(huán)境和(hé)出口大趋势提供线索(suǒ)。这是广(guǎng)交(jiāo)会反(fǎn)馈(kuì)中国出口信(xìn)息的第二大(dà)优势。

　　本次(cì)广交会调(diào)研，我们得到(dào)当下中国出(chū)口企业(yè)群像五点特(tè)征，或预示中国出口趋势。

　　趋势一(yī)，客流总(zǒng)体旺盛，然更多来自境内采(cǎi)购商，欧美采购商流量明显低于往年(nián)。

　　本次(cì)广交会客流量相对(duì)旺(wàng)盛，相较以往，今(jīn)年境内采购(gòu)商(shāng)明显增多。境内和境外客流比重达到3:1。往年国(guó)内外客户(hù)充分(fēn)交流时，境内(nèi)和境外采购商比例达到1:1。

　　本(běn)次(cì)参展外(wài)商以东盟、日韩、非(fēi)洲为(wèi)主，还包含部分中东(dōng)和俄罗斯客(kè)户群体。欧美客户数(shù)量(liàng)明显下(xià)降，意(yì)味着高效益客户(hù)不足，毕竟欧美客户属于高效益客户。

　　趋(qū)势二，“一(yī)带一路”沿线国家(jiā)（东南亚(yà)、俄罗(luó)斯(sī)和中(zhōng)东）构成中国出口新动能。

　　与我们(men)之前(qián)长三角出口调(diào)研信息(xī)一致，本次广交会调(diào)研(yán)反馈，一带一(yī)路国家订单增幅(fú)较大。其(qí)中东(dōng)南亚订单饱满，俄罗斯和中(zhōng)东因订单(dān)总量尚小(xiǎo)。

　　针对俄罗斯和中东国家(jiā)订单，中(zhōng)国不同(tóng)类型(xíng)出口企业感受(shòu)存异。部(bù)分企业(yè)表示今年对俄快速增长，增速甚至超过30％；部分企业则表示今年对俄出口并未发生太(tài)大变(biàn)化(huà)。

　　趋势三，相较(jiào)大型和自(zì)主品牌外(wài)贸企业，小企(qǐ)业和代(dài)工企业出(chū)口压力明(míng)显(xiǎn)更大(dà)。

　　企业(yè)普遍反(fǎn)馈今年海外需求(qiú)较过去两年(nián)明显走(zǒu)弱，不同规模和类型(xíng)企业反馈(kuì)，它(tā)们具(jù)体面临的出口压力存在明(míng)显差异。

　　小(xiǎo)型企业普(pǔ)遍反馈今年(nián)订单明显下滑，中大型企业反(fǎn)馈今年订单虽有下滑，下(xià)滑(huá)程(chéng)度较轻，甚至部(bù)分大中(zhōng)型企(qǐ)业订单略有增(zēng)长(zhǎng)。

　　相较(jiào)单纯(chún)的代加工(gōng)企业，具备自主品牌的出口企业订单(dān)情况相对较好，出口压(yā)力较(jiào)轻。

　　趋势四，2023年中国(guó)出口(kǒu)企(qǐ)业仍面临一(yī)定贸易摩擦压力(lì)。

　　本次调研反馈，中(zhōng)国(guó)外贸(mào)企业面临(lí当兵的家暴几率大吗，当过兵的人会家暴吗n)较为普遍的贸易摩擦。不仅传统的(de)欧美发达国家(jiā)对(duì)中国外贸(mào)企(qǐ)业(yè)保有(yǒu)持续的贸易摩擦，甚(shèn)至(zhì)发(fā)展中经济体与中(zhōng)国(guó)之(zhī)间的贸易摩(mó)擦也(yě)在加剧。

　　例(lì)如(rú)中(zhōng)国(guó)对(duì)非洲(zhōu)地区出(chū)口的贸易摩(mó)擦正(zhèng)在(zài)加剧，主要方式为加征关税，目的(de)在于保护本地制造业发展；

　　又例如，东(dōng)非共(gòng)同体对外关税税率分三档，终端消(xiāo)费品(pǐn)25％、中间产品10％、原材料和资本货(huò)物0％。设置关(guān)税的初衷是(shì)为(wèi)保(bǎo)护本地制(zhì)造业免(miǎn)受廉(lián)价(jià)进口竞争(zhēng)。

　　趋势五，中国出口(kǒu)企业产业转移范围正在(zài)扩大，转(zhuǎn)移(yí)进程正在加(jiā)速(sù)。

　　调(diào)研企业普(pǔ)遍反馈，受关税税(shuì)率和劳动力成(chéng)本因(yīn)素影响，当前中国企业(yè)已经开(kāi)始产业转移。疫(yì)情之后产业转(zhuǎn)移浪潮(cháo)加速，头(tóu)部大型企(qǐ)业(yè)是这一轮产业转移浪潮中的主体。

　　目录(lù)

　　正文

　　引言

　　3月中旬，我们开展杭州(zhōu)外(wài)贸专(zhuān)项(xiàng)调研，随后发布《中国出口(kǒu)的(de)优势(shì)与(yǔ)忧虑》和《中(zhōng)国产业转移(yí)的三点现实》两篇专题报(bào)告，提示中国出(chū)口两点超预期表现(xiàn)：

　　一是(shì)今(jīn)年一季度(dù)中(zhōng)国出口订单和金额(é)或将大增(zēng)，主因去年底(dǐ)订单转移至年初；

　　二是疫情之(zhī)后(hòu)中(zhōng)国出口企业迎(yíng)来产业转移(yí)浪潮(cháo)，并影响中国出(chū)口产品结(jié)构。

　　4月(yuè)中国进(jìn)出口商品交易会(huì)（即广交会）疫后重启线(xiàn)下开展，我们前往广(guǎng)州(zhōu)进(jìn)行专项(xiàng)调研，从另一(yī)个角度观察中国当下出(chū)口现(xiàn)状(zhuàng)以及中(zhōng)国出(chū)口企业面临(lín)的长期趋势。

　　一(yī)、外贸展(zhǎn)会能够反映出口的大(dà)环(huán)境和大趋(qū)势

　　对外贸(mào)企业而言，外贸(mào)展会(huì)是一(yī)个重要的拓客渠(qú)道，能(néng)够集中高效拓展新客户群体。新增客(kè)源的(de)数量(liàng)和质(zhì)量，影(yǐng)响外贸(mào)企业长期(qī)新增(zēng)订单规模(mó)。

　　值得注(zhù)意的(de)是，外贸展会新拓(tuò)客户并(bìng)不(bù)意味着当期订单暴增。短期之(zhī)内海关总署统计的出口订单主(zhǔ)要与之前客户签订的老订单相(xiāng)关。外(wài)贸展会反(fǎn)映的是更长(zhǎng)期的外贸大环(huán)境和出口(kǒu)大趋(qū)势。

　　二(èr)、广交会为中国最大外(wài)贸展(zhǎn)会，可观察样本充足

　　广交会作为(wèi)中国最大(dà)的(de)进(jìn)出口商品展(zhǎn)会，已经举办133届，为中国(guó)历史最(zuì)长(zhǎng)的外贸展会(huì)，被(bèi)誉为“中国第一展”。

　　广交(jiāo)会的(de)会展规模最(zuì)大、商品种类最全(quán)、企业类(lèi)型最多、参会采购商数量最多(duō)、国别最(zuì)广，能够为我们(men)观察中(zhōng)国外贸出口现状和(hé)趋势提供充足样(yàng)本。

　　133届广交会的(de)展会面积达到150万平(píng)方(fāng)米，时(shí)间跨度从(cóng)4月15日(rì)至5月5日，按(àn)照3期(qī)分别(bié)举(jǔ)办，每期涉(shè)及商品种类包括：

　　第一(yī)期：电子及家电(diàn)、照明、车辆及配件(jiàn)、机(jī)械、五金工具(jù)、建材(cái)、化工产(chǎn)品、能源；

　　第二期：日用(yòng)消费品、礼品、家居装饰品；

　　第三期：纺(fǎng)织服(fú)装、鞋、办公箱包及(jí)休闲用品、医药及医疗保健、食品(pǐn)。

　　133届(jiè)广交会第1、2期累计参(cān)展企业数(shù)量达到2.5万家，参展数量较(jiào)多。

　　三(sān)、今年(nián)广交(jiāo)会(huì)反(fǎn)映当(dāng)前外贸环境五点(diǎn)特征(zhēng)

　　第一，客流旺盛，更多(duō)来自境内采(cǎi)购商，欧(ōu)美采购商流(liú)量明显低于往年。

　　结合现场调(diào)研企业反馈，本次(cì)广交会(huì)客(kè)流量相当旺盛，但(dàn)相较往期展会，本(běn)次广(guǎng)交会(huì)开放境内采(cǎi)购商(shāng)名(míng)额，客(kè)流(liú)结构上境(jìng)内采购(gòu)商与境外采购(gòu)商(shāng)占比为3 ：1。换言之，本次展会(huì)更(gèng)多人(rén)流来自于境(jìng)内采购商，往(wǎng)年内外交流比(bǐ)较充分时，境内和境(jìng)外采购商比例达到(dào)1:1。

　　本次外商(shāng)结构中，欧美(měi)客户数量明显不足，本次境外采购商主要(yào)为东盟(méng)、日韩、中东、俄罗斯和非洲等客户群体。

　　对(duì)中国外(wài)贸企业而言(yán)，欧美(měi)客户属于高效益客户，欧美采购(gòu)商数量(liàng)下(xià)降(jiàng)，意味着本(běn)次广交会(huì)反馈出来的信息是当下高效益客户(hù)占比有所下降。