近期交易商协会的监管处罚力度明(míng)显加大，虽然债(zhài)券市场参(cān)与主(zhǔ)体愈发(fā)丰富多元，市场竞(jìng)争程度更趋激烈(liè)，但监管底线不能(néng)破戒。

　　5月11日(rì)，交(jiāo)易商协会对建设银(yín)行(xíng)启动自(zì)律调(diào)查，这是两天内第(dì)二家被要求(qiú)自律调查的(de)大行。今年以来，交易商协会已对多(duō)家(jiā)金融(róng)机构启动自律调查，监管力(lì)度在持续加大。

　　多家金融机(jī)构接(jiē)连被(bèi)通(tōng)报(bào)

　　5月11日，中(zhōng)国银行间市场交易(yì)商协会（下称“交易商协会”）网站(zhàn)显示(shì)，基(jī)于监管部门(mén)反馈线索(suǒ)，依据《银行间债券市场自律处分(fēn)规则》，交易商协会(huì)已(yǐ)对(duì)中国建设(shè)银行股份有(yǒu)限(xiàn)公司债(zhài)务(wù)融资工具承销业务涉嫌违规行为开展自(zì)律调查(chá)。

　　根据(jù)建(jiàn)行2022年年报，去年建行承销(xiāo)非(fēi)金融企业(yè)债务融资工具744笔，为(wèi)411家实体企业承销发行债(zhài)券4645.17亿元(yuán)。2022年(nián)，该行支持优质头(tóu)部(bù)房地产企业债(zhài)券融资需求，承销房地产企(qǐ)业323.35亿元债务融资工(gōng)具，房地产并购票据22.9亿(yì)元。

　　交(jiāo)易商协会的监管力度在近期持续加大。就在5月9日(rì)，交易商协会官网发布(bù)信息，针对(duì)中国进出口银(yín)行金融债券发行涉嫌违(wéi)规(guī)行为，以及中国民生银行(xíng)承销(xiāo)业务涉(shè)嫌(xián)违(wéi)规行为已开展自(zì)律调查。

　　而在5月8日，大连(lián)银行、郑州银行、江西银(yín)行、青(qīng)岛银行和粤财信托共(gòng)5家机构涉(shè)及(jí)债券业务违规被点(diǎn)名。具(jù)体来说，交易商协会通过(guò)深入调(diào)查(chá)发现，大连银行等多家机构存在债券(quàn)代持(chí)交易等违规行为。其中，大连(lián)银行通过(guò)做(zuò)市业(yè)务方(fāng)式，每日滚动开(kāi)展买卖方向相(xiāng)反、清算速度不同的现券(quàn)交易(yì)，代持(chí)利率债活跃券，且规模(mó)较(jiào)大(dà)；郑(zhèng)州银行、江(jiāng)西(xī)银行和青岛银行，内(nèi)控(kòng)执行(xíng)不严或流于形式，未有(yǒu)效(xiào)评估(gū)交易合理性，作为中间方以现(xiàn)券买卖或做市等方式参与(yǔ)债(zhài)券代(dài)持交易链条(tiáo)，交易笔数和金额较大。

　　今年4月，工商银行(xíng)已被启动自律调查(chá)。相关公告称，交易商协会在日常(cháng)监测工(gōng)作(zuò)中发现，工商银行主承销的多期债务融(róng)资工(gōng)具发行定价严重偏离市(shì)场合(hé)理水平，干扰了市(shì)场秩(zhì)序，涉嫌违反(fǎn)银行(xíng)间(jiān)债(zhài)券(quàn)市场自律(lǜ)管(guǎn)理相关规定。

　　4月3日，交(jiāo)易商协会网站披露，近(jìn)期在查处四平市城市发(fā)展投(tóu)资控(kòng)股有(yǒu)限公司案件(jiàn)时，发现吉林银行、吉(jí)林亿联银(yín)行(xíng)因违规收取(qǔ)发行人大额(é)财务资助(zhù)，涉(shè)嫌违反银行间债券市场自律管理(lǐ)规则，被交易商(shāng)协会进(jìn)行(xíng)自律调(diào)查(chá)。一(yī)同(tóng)被开(kāi)展自律调查的还有光大证券、富(fù)国资产管理（上海）有限公(gōng)司两(liǎng)家(jiā)金融机构。

　　交易商协会监管(guǎn)处(chù)罚力度加强(qiáng)

　　根据交易(yì)商协会(huì)通报的数据，2022年(nián)全(quán)年，交易商协会共对68起(qǐ)涉嫌违规案件立案调(diào)查，开展自律调查和(hé)自律问询103次(cì)，作出各类自律(lǜ)处(chù)分(fēn)99家（人）次(cì)，涉及35家(jiā)发行(xíng)人和(hé)信用(yòng)增进机构、4家主承销商、3家会计师事务所、1家律师事务所(suǒ)、2家(jiā)王宝强学历，王宝强不是84年的吗其他类型机构(gòu)和(hé)54名直接责任人。作(zuò)出(chū)的处分中，警告及以(yǐ)上(shàng)占比超(chāo)过(guò)五成，15家机(jī)构(gòu)被暂(zàn)停一定期限业务，12位责任人被(bèi)认定不适当人(rén)选。

　　梳理通(tōng)报来看，被通报的原因包括低价包(bāo)销多期(qī)债务融(róng)资王宝强学历，王宝强不是84年的吗工具，影响了市场正常秩序；部分债(zhài)务融资工具(jù)未(wèi)按照发行文件约定(dìng)开展余额包(bāo)销(xiāo)，个别债务融资工具挤占了其他投资人的正常投标，违背了公平公正原(yuán)则，并影响了发行(xíng)利率，对市场正常秩序造成了一定(dìng)不(bù)良影响。

　　通报(bào)指(zhǐ)出，银行间债券市场(chǎng)参与机(jī)构(gòu)在从事相关业务(wù)过程中(zhōng)，务必牢固树立市场责任意识，严(yán)格遵守相关监管规定和自(zì)律(lǜ)规则要求，合规展业，自(zì)觉维护银行间债券市(shì)场运行(xíng)秩(zhì)序。

　　交易商协(xié)会表示，做市(shì)商(shāng)作(zuò)为(wèi)银行间市(shì)场基(jī)石机构，承担着(zhe)提高市场(chǎng)流动性、促(cù)进(jìn)价格(gé)发现的重要作用，应(yīng)切实提升做市交易能力，加强内(nèi)部控制和风险管(guǎn)理，确保合规稳健(jiàn)展(zhǎn)业(yè)，“真(zhēn)做市(shì)、做真(zhēn)市”。

　　可以看到，近期交(jiāo)易商协(xié)会的监管处(chù)罚(fá)力度(dù)明显加大，虽然债(zhài)券市场参与主(zhǔ)体愈发丰(fēng)富多(duō)元，市场竞争程度(dù)更趋激烈，但监管(guǎn)底线不能破戒。

　　资(zī)深金融(róng)政(zhèng)策监管专家周毅钦对《国际金(jīn)融报》记者表示(shì)，可以看到，银行间交易商(shāng)协会(huì)将继续贯彻落实监管(guǎn)从(cóng)严要(yào)求，以严格(gé)自律惩戒(jiè)向(xiàng)市场传递“零(líng)容忍”的清晰信号，引导(dǎo)市场各类主(zhǔ)体(tǐ)归位(wèi)尽责，维护市场良好秩序。债券承销机构作为债券(quàn)市场的(de)“看(kàn)门人”，对于商业银(yín)行特别是国(guó)有大行来(lái)说，也需要(yào)肩负起(qǐ)相应的公序责任，切实维(wéi)护好行业的(de)良性(xìng)竞争生态。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 王宝强学历，王宝强不是84年的吗