国内千亿私(sī)募巨头景林资产(chǎn)在美(měi)股市场的最(zuì)新持仓曝光了！

　　景林资(zī)产的海外子(zi)公司景林资产管(guǎn)理(lǐ)香港公司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向美国证(zhèng)交(jiāo)会提交了截至(zhì)2023年一季度(dù)末的美股(gǔ)持仓数据，其(qí)持仓市值17.29亿美元（约(yuē)合人(rén)民币120.31亿元），较去年底有大幅增(zēng)长。

　　今年一季度，景林香(xiāng)港公司猛加仓新东(dōng)方、微软、东南亚网约车和(hé)送(sòng)餐平台Grab等，新(xīn)进了(le)英伟达、谷歌、爱奇艺、好未来等(děng)；拼多多(duō)在一季度末位(wèi)列(liè)景林美(měi)股第(dì)一(yī)大重仓(cāng)股，持股市值远大(dà)于其他公司(sī)，但是遭(zāo)到减持。

　　基金君从渠道获(huò)悉景林资产的最(zuì)新观(guān)点，其表示看好教育(yù)行业龙头公(gōng)司，同时积极布局美股一些AI公(gōng)司。

　　景林(lín)美股(gǔ)持仓(cāng)17.29亿(yì)美(měi)元(yuán)

　　拼(pīn)多多为(wèi)第一(yī)大重仓股(gǔ)

　　根据美(měi)国证券交易委(wěi)员会(huì)（SEC）披(pī)露(lù)的最(zuì)新13F文件，截(jié)止今年3月31日，景林香(xiāng)港公司(sī)（香港）公司在美股持(chí)有28只(zhǐ)证(zhèng)券，合计持(chí)仓(cāng)市值达到17.29亿(yì)美元（约合人民币120.31亿元），较去年底的16.3亿(yì)美元大幅增加。（基(jī)金君在此说明一下(xià)，13F披露的(de)是景林海外(wài)主(zhǔ)体的(de)美股持仓，不包含境内主体及产品的(de)美(měi)股头寸。）

　　其中，景(jǐng)林香(xiāng)港公司在美股(gǔ)的前十(shí)大重(zhòng)仓股，合(hé)计持有市(shì)值为13.47亿美元，大概占其美股(gǔ)持仓总市(shì)值的77.89％，集中度相对比较高。

　　具(jù)体来看，其前(qián)十大(dà)重(zhòng)仓股分别是拼多(duō)多、新东方、网(wǎng)易(yì)、美(měi)国外卖平台Doordash、脸书母公司Meta、中通(tōng)快递、英伟(wěi)达(dá)、微软、BOSS直聘、360数科，其中(zhōng)前6名持仓市值都超过了1亿美元。

　　拼多(duō)多仍然是景(jǐng)林的第一大美股持仓标的，持有市值达(dá)到(dào)3.22亿(yì)美元，远高(gāo)于其他重仓(cāng)股，但是(shì)今年一季度减持了(le)133.95万股，持(chí)股数量降至423.91万股。

　　从股价走势来看(kàn)，拼多多从(cóng)去(qù)年10月末开始触底(dǐ)反弹，今年1月下旬一度(dù)涨至106.38美元/股的位置，到3月(yuè)末又跌至75.9美元/股，景林此前连(lián)续多个(gè)季度(dù)对拼多多越跌(diē)越买，如今(jīn)可(kě)能(néng)是分享到(dào)了(le)反(fǎn)弹(dàn)行情、在一季度获利了(le)结(jié)一部(bù)分。

　　猛加仓(cāng)教育股

　　新东方在今年(nián)一季度末跃升为景林香(xiāng)港公司的(de)美(měi)股第二大持仓(cāng)，持有430.07万股(gǔ)，较上(shàng)一(yī)季(jì)度末(mò)猛加仓(cāng)368.75万(wàn)股，期末持股市值达到1.66亿美(měi)元。从股价表(biǎo)现来看(kàn)，新东方今年1月从33.63美元/股一(yī)度涨至46.63美元/股的位(wèi)置(zhì)，一季(jì)度整体区(qū)间震荡比较大，景林(lín)在积极加仓可见其看好。新东(dōng)方最(zuì)新报收37.77美元/股，总(zǒng)市值为64亿美元，

　　同时，景林香港公(gōng)司(sī)还加仓了好未来，今年一季度(dù)新进(jìn)224.55万股，期末(mò)持股市值(zhí)达到(dào)1439.37万美(měi)元。但好未来的股价今年以来走势也比较(jiào)波折，年初一度涨至9.68美(měi)元(yuán)/股，最新(xīn)报收6美元/股，最新总市(shì)值仅为39亿(yì)美元。

　　基金君也从渠道(dào)获悉了景林资(zī)产对(duì)教育(yù)行业(yè)的最新观(guān)点，其认为，从全行业来看，不(bù)同年龄层的(de)用户(hù)对“教育”的需求依然旺(wàng)盛，除了应试(shì)，还(hái)包括(kuò)开(kāi)拓眼(yǎn)界、增长知(zhī)识、潜(qián)力挖掘、提(tí)升综合能力等(děng)。目前行业(yè)政策环境趋于稳定，但过程中很多公司(sī)退出离开，使得行业竞争格局趋缓，对于存量公(gōng)司有利(lì)。

　　从(cóng)行业(yè)龙头公司来看，景林资产表示，凭借多年(nián)积(jī)累的口碑和(hé)公信力，品牌的护城河(hé)依(yī)然很深。个别(bié)头部企业在K9学科(kē)之(zhī)外的教育领域业务(wù)基础(chǔ)扎实，原有的留(liú)学等业务恢复增长，同时素(sù)质教育、直播电(diàn)商业务等新业(yè)务成为新的增长驱动力。且公司的利(lì)润(rùn)和现金(jīn)流(liú)稳中转好，同时账上资(zī)金充足(zú)，当时的估值下(xià)有(yǒu)足够的安全边际。在过(guò)去几个(gè)季度的(de)财报(bào)中，可(kě)以看到(dào)相关积极信号。另外，公司核心团(tuán)队(duì)具备(bèi)韧性，在逆境中保持乐观，经(jīng)历过(guò)动(dòng)荡(dàng)后依然拥(yōng)有较(jiào)强的组织凝(níng)聚力，且在持续(xù)吸(xī)引优(yōu)秀的人才。

　　“会(huì)持续密切跟踪(zōng)相关公(gōng)司的基本面变化，同时也要留意(yì)估值过热、政策导向、社会(huì)整(zhěng)体环境(jìng)变化(huà)等因素带来(lái)的风险(xiǎn)。”景(jǐng)林资产(chǎn)称。

　　买进多家科(kē)技巨头

　　值得注意(yì)的是，景(jǐng)林香港公(gōng)司在今年一季度加仓了多家科技巨头，包括英伟达、微软、谷歌等。

　　比如(rú)景林新进英伟(wěi)达32.53万股，期末持(chí)股市值为9036.41万(wàn)美元，位列第(dì)七大重仓股；同时加仓(cāng)微软(ruǎn)23.31万股(gǔ)，持股数量升至28.13万股，期末持股市值为8109.88万美元(yuán)；还新进谷歌51.86万股(gǔ)，持有市值为5379.44万美元。

　　从股价(jià)走势(shì)来(lái)看，英伟达年初(chū)以来(lái)从140美元/股(gǔ)附近(jìn)一路上涨(zhǎng)，最新收盘报(bào)283.4美元/股，实现了翻倍。

　　同时(shí)，微(wēi)软也(yě)从年初最低的218.8美元/股的位置，涨到了最(zuì)新(xīn)报收(shōu)308.97美(měi)元/股，尽管中间波(bō)动也(yě)比较大，但总体表(biǎo)现也不错。

　　基金君从(cóng)渠道获(huò)悉的观点，可能是景林布局(jú)这些(xiē)科技(jì)巨头(tóu)的(de)原因。

　　景林资产非常(cháng)看好AI人工(gōng)智能领域，其表示，AI是移动(dòng)互联网之后最重要的技术革命之一，在短期，AI的突破(pò)和应用(yòng)带来无限遐想，变革已经到来(lái)。

　　但其(qí)也认(rèn)为，A股相关公司真(zhēn)正拥有相关核心竞争力的公司不多，且估(gū)值已经不便宜了，蕴含了一定(dìng)风险与不确(què)定性(xìng)，需要(yào)谨慎筛(shāi)选与客(kè)观(guān)评(píng)估。更(gèng)倾向于在美股持有一些(xiē)真正掌握了(le)核心技术，且能观摩和观看的区别和联系，观摩和观看的区别在哪(néng)转换成(chéng)未来收(shōu)益的企业。比如AI的应(yīng)用可以为办公(gōng)软件带来(lái)实质效率(lǜ)的明显(xiǎn)提升，从(cóng)而(ér)影响未来的市场份额(é)、营收与利润。

　　景林加仓阿里、特斯(sī)拉

　　减持脸书、贝壳

　　从增减(jiǎn)持(chí)方(fāng)面来(lái)看，在今年一季度(dù)，景(jǐng)林香港公(gōng)司在美股积极(jí)加(jiā)仓，新(xīn)买进5家上市公司(sī)的股(gǔ)票(piào)，包括英伟达、谷(gǔ)歌(gē)、爱奇(qí)艺、好未(wèi)来(lái)、在线旅游公司(sī)Booking。

　　同时加仓(cāng)了(le)9家上市公司，包括新东方、网易、Doordash、中通快递、微软、Grab、阿里巴巴等。

　　比如其增持较(jiào)多的是东(dōng)南(nán)亚网约车(chē)和送(sòng)餐平(píng)台Grab，增(zēng)加了697.2万股(gǔ)，总共持仓(cāng)达到(dào)1936.12万股，期(qī)末(mò)持(chí)仓(cāng)市值为5827.72万美元；同时加仓(cāng)了美(měi)国外(wài)卖平台Doordash，持股增至229.08万股，持(chí)有市值为(wèi)1.46亿美元。

　　另外，景林也增持了阿里巴巴，增加(jiā)34.04万股，期末(mò)持股升至39.73万股，持股市值为4060.05万美元。

　　景林(lín)还增持了新能源(yuán)车龙头特(tè)斯(sī)拉，加仓1.17万股，期末持股数(shù)量增至2.12万股，持股市值仅为439.82万美元。

　　但是景林在(zài)今年一(yī)季(jì)度减(jiǎn)持了脸书、BOSS直聘(pìn)、贝(bèi)壳、满帮(bāng)集团(tuán)等8家公司；同时清仓(cāng)了金沙集团、台(tái)积电、SPDR生(shēng)物科技股指数ETF、晶科(kē)能源、京(jīng)东(dōng)等(děng)多只美股持仓(cāng)标的(de)。

　　最后(hòu)，基金君(jūn)整理了景林(lín)今年一(yī)季(jì)度末的美股(gǔ)持仓数据，可(kě)以看看。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 观摩和观看的区别和联系，观摩和观看的区别在哪