在“扶优限劣”的基本方针下，私募基金行(xíng)业监管(guǎn)趋严，近(jìn)日又有私募(mù)被“点名”。

　　5月4日，中(zhōng)国(guó)证券投资基金业协会网站(zhàn)披露的一则公(gōng)告显示，雪杉基(jī)金存在违反专业(yè)化运营(yíng)原则(zé)等(děng)四(sì)项违规行为(wèi)。根据相关规(guī)定，协会拟对雪杉基金公开谴责、暂(zàn)停(tíng)受理其私(sī)募基(jī)金(jīn)产品备(bèi)案六个(gè)月；对(duì)时(shí)任雪杉(shān)基金合规风(fēng)控负责(zé)人的黄某公开(kāi)谴(qiǎn)责。

　　因4项违规行为

　　雪杉(shān)基(jī)金(jīn)被暂停(tíng)备(bèi)案(àn)六(liù)个月

　　5月4日，中(zhōng)国证券(quàn)投资(zī)基(jī)金业协会(huì)网站披露了一则纪律(lǜ)处分事(shì)先告知书送达公告。经查，深(shēn)圳雪杉(shān)基金管理有限公司（简称“雪杉基(jī)金”）涉嫌从事违法违规行为，时任高级管理(lǐ)人员(yuán)黄某应当对(duì)此承担(dān)法律责任(rèn)，协会拟对(duì)其作出纪律(lǜ)处分。

　　公告(gào)显示(shì)，雪杉基金(jīn)存在四项违规行为：

　　一是(shì)违(wéi)反专(zhuān)业化运营原则。其一，2019年5月，深圳雪杉与上海阿杏达成(chéng)《业务合(hé)作协议》，由债券发(fā)行人(rén)关联方出(chū)资(zī)认购(gòu)上海阿(ā)杏产(chǎn)品(pǐn)份(fèn)额(é)，该(gāi)产(chǎn)品通过深圳(zhèn)雪杉在管产品(pǐn)“雪(xuě)杉夏桐1号私募证券投资基金(jīn)”最终投向指定债券产品。其二，2019 年(nián)5月，深圳(zhèn)雪杉(shān)与(yǔ)株洲(zhōu)新(xīn)芦(lú)淞产业(yè)发展集团有限公司（以下(xià)简称株洲新芦淞）签署《投资合作(zuò)协议》，约定由指定第三方认购“雪杉夏(xià)桐7号私募证券(quàn)投资基(jī)金(jīn)”，并由(yóu)该(gāi)产品(pǐn)购买指定债券。以(yǐ)上行为不符合私募基(jī)金管(guǎn)理人专(zhuān)业化运(yùn)营的(de)要求。

　　二是(shì)未(wèi)向投资者披露关联(lián)交易。2018年2月至2019年8月，“雪杉夏桐1号(hào)私(sī)募(mù)证券投资基金”“雪杉(shān)夏桐2号”“雪杉夏桐3号”“雪杉夏桐6号”“雪杉(shān)夏桐7号”“雪(xuě)杉常升1号(hào)”“雪杉常升2号(hào)”分(fēn)别投向上海映雪(xuě)投(tóu)资管理中心（有限合伙）（以下简称上海映雪）在(zài)管产品“映雪(xuě)吴钩15号私(sī)募基金”6.58亿元、1.95亿元、0.55亿(yì)元、1.13亿元、2.70亿元、0.51亿元及0.12亿元。2018年2月(yuè)，“雪杉春茗1号基金(jīn)”投(tóu)向上海映(yìng)雪在管产(chǎn)品(pǐn什么是狗啃式刘海，什么是狗啃式刘海发型)共计(jì)5610万(wàn)元(yuán)。

　　投资期(qī)间，深圳雪杉(shān)董事长郑宇为(wèi)上海映雪执行事(shì)务合伙(huǒ)人、实际(jì)控制(zhì)人，上(shàng)述交(jiāo)易构成关联交易，但深(shēn)圳雪杉(shān)未向投(tóu)资者进行明(míng)确(què)、充分(fēn)地披露。

　　三是未(wèi)落实投(tóu)资者适当性管理要求。雪杉(shān)春茗(míng)1号基金的(de)投资(zī)者(zhě)王某(mǒu)的基金合同于2015年(nián)7月7日(rì)签署(shǔ)，但是其风(fēng)险(xiǎn)测评问卷(juǎn)则于2016年(nián)9月21日签署。

　　四是一般(bān)员工(gōng)违规兼(jiān)职。深圳雪杉市场拓展、投资运(yùn)营、财务等岗位员(yuán)工存在(zài)兼(jiān)职情况(kuàng)。

　　黄某(mǒu)于2016年3月(yuè)至2019年4月任深圳(zhèn)雪杉(shān)合规风控负责人，应当对(duì)发(fā)生在(zài)各(gè)自任职期(qī)间公司的(de)违规行为(wèi)承担相(xiāng)应责任(rèn)。

　　根(gēn)据相关规定，协(xié)会拟(nǐ)对深(shēn)圳雪(xuě)杉公开谴(qiǎn)责、暂停受什么是狗啃式刘海，什么是狗啃式刘海发型理其(qí)私募基(jī)金产品备案六个月(yuè)；对 黄某公(gōng)开谴责(zé)。

　　雪杉(shān)基金曾收(shōu)警示函

　　值得注意的是，这已经不(bù)是(shì)雪杉(shān)基金首次遭监管处罚。2022年6月(yuè)18日，深圳证监局曾对(duì)雪杉基金(jīn)出具警示函。

　　相关(guān)公(gōng)告(gào)显示，经(jīng)查，雪杉基金(jīn)在从事私募(mù)基金业(yè)务活(huó)动中，存在未履行谨慎勤(qín)勉义务、未采取问卷(juǎn)调查(chá)等方式对(duì)个(gè)别投资者(zhě)的(de)风(fēng)险识别能力和风险承担能(néng)力进行评估、未按(àn)照(zhào)合(hé)同约定如实向投资者披露可能影响(xiǎng)投资者(zhě)合法权(quán)益的重大信息等情形。依据《私募管理办法(fǎ)》第三(sān)十三条(tiáo)规定，决(jué)定对(duì)其采取出具警示(shì)函的行政监(jiān)管措施。

　　百(bǎi)亿私募映雪投资居股东之列

　　雪杉基金成立于(yú)2015年，注(zhù)册资本为3250万元，机构类型为私(sī)募证券投资基金(jīn)管理(lǐ)人，什么是狗啃式刘海，什么是狗啃式刘海发型全职员(yuán)工(gōng)人(rén)数14人，管理规模区间为(wèi)20-50亿元。去年2月(yuè)份，雪杉基金曾进行高管变更。目前雪(xuě)杉(shān)基(jī)金的法人、总经(jīng)理为汲培欣，合规风控负(fù)责(zé)人为曾峤。

　　值(zhí)得注意的是，百亿(yì)私(sī)募映雪投资为雪(xuě)杉基金的股东，持股占(zhàn)比4.2％。

　　除(chú)此(cǐ)之外，雪杉基金还(hái)有一家(jiā)关联公司为深(shēn)圳市塔门投资(zī)管理有限公司，雪杉(shān)基金持股50.5％。塔门投资为私募(mù)股权、创业(yè)投资(zī)基金管理(lǐ)人。

　　雪杉(shān)基(jī)金官网显示，雪杉基金还在香港控股成立(lì)了Cedar Value （HK） Limited（雪杉(shān)惠(huì)理(lǐ)（香港）有限(xiàn)公司，“雪杉香港”），以(yǐ)期发挥与雪(xuě)杉境(jìng)内平台的跨(kuà)境协同效应，为投资人寻找(zhǎo)海外长(zhǎng)期稳定资产的投资(zī)和并购机会。

　　据介(jiè)绍，雪杉的投资(zī)策略是通过追踪资(zī)产价格指数、利率、汇率(lǜ)、指标性股指等宏观经济(jì)和估值(zhí)指(zhǐ)标(biāo)，以分析并提取经济周期中的趋势性行业和(hé)事件以最大化(huà)投资上行(xíng)收益，同时引入(rù)非(fēi)公开市场(chǎng)投资中的(de)个体性估值和(hé)内在价值分析体系(xì)，以更好锁定(dìng)投资的下行(xíng)风险。但在2020年10月，雪(xuě)杉基金官网(wǎng)的新闻动(dòng)态便(biàn)停止更(gèng)新。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 什么是狗啃式刘海，什么是狗啃式刘海发型